<72의 법칙> 아인슈타인, 워렌버핏도 극찬한 복리 효과

72의 법칙은 생전 아인슈타인이 불가사의한 일이라고 극찬한 법칙이다.

Compound interest is the eighth wonder of the world. He who understands it, earns it … he who doesn't … pays it.

"여덟 번째 세계 불가사의는 바로 복리다.
복리를 이해하는 자는 돈을 벌고 그렇지 못하는 자는 지불하게 될 것이다." - 알베르트 아인슈타인

복리, 그리고 72의 법칙

주식 투자로 부를 늘리는 것을 흔히 복리 효과라고 말한다. 복리 효과를 잘 설명한 것이 아인슈타인의 72의 법칙이다. 이 법칙을 적용하면 원금이 2배가 되는데 걸리는 시간을 쉽게 계산할 수 있다.

위 계산식은 72를 수익률로 나누면 원금이 2배가 되는데 걸리는 년수를 알 수 있다. 또는 72를 년수로 나누면 원금이 2배가 되는 수익률을 알 수 있다.

• 원금이 2배 되는 년수 = 72 / 수익률 (%)
• 원금이 2배 되는 수익률 = 72 / 년수

아래의 예시를 보면 수익률이 높을수록 원금이 빨리 두배가 된다.

• 6% 복리이율 = 12년 (72 / 6%)
• 12% 복리이율 = 6년 (72 / 12%)
• 18% 복리이율 = 4년 (72 / 18%)
• 24% 복리이율 = 3년 (72 / 24%)
• 36% 복리이율 = 2년 (72 / 36%)

 
예를 들면, 100만원을 연 5%로 저축해 200만원을 만드는 데 14년이 걸리지만, 10% 수익률이라면 7년이 걸린다.

2% 수익률의 상품에 1억을 투자할 경우 원금의 두배인 2억이 되려면 36년이 걸리지만, 36% 수익률의 상품에 투자할 경우 단 2년 만에 원금의 두배인 2억이 된다.

투자금이 늘어나는 것이 마치 눈덩이가 굴러갈수록 눈덩이의 표면이 계속 눈을 붙여 커지는 것처럼 늘어나니 복리효과를  눈덩이(snowball)에 비유해서 설명하곤 한다.

투자에서의 72의 법칙

복리의 마법을 쉽게 설명한 아인슈타인의 72법칙을 이해한다면, 투자는 크게 위험을 감수해서 수익을 늘리는 것보다 지속 가능한 수익을 만드는 것이 더 중요하다는 생각이 든다.

1. 하루라도 빨리 투자를 시작하자 : 나이가 어릴수록 장기투자, 즉 복리의 투자를 할 수 있으므로 복리의 효과를 극대화할 수 있다.

2. 오랜 시간 투자를 유지하자 : 투자 기간이 길수록 원금이 빨리 두배가 되므로 투자금이 기하급수적으로 증가한다.

3. 복리 투자의 방식을 고수하자 : 투자로 발생하는 이익은 인출하여 사용하지 말고, 원금과 이자에 다시 이자를 더해주는 복리의 방식으로 투자하면 훨씬 더 많은 수익을 얻을 수 있다.
 
워렌 버핏도 '복리'가 투자자의 가장 친한 친구이고, 그가 주요 투자 방법이기도 하다. 이자를 통해 부를 쌓는 것은 언덕 아래로 눈덩이를 굴리는 것과 같다고 언급하기도 했다. (관련 뉴스)